Società con sede a Basilea che svolge la funzione di direzione per tutti i fondi UBS di diritto svizzero nonché di rappresentante di tutti i fondi UBS di diritto estero in Svizzera nei confronti degli investitori e dell'autorità di sorveglianza.

Ufficio risp. banca espressamente incaricata dall'emittente di sbrigare tutte le transazioni correnti dell'investitore in rapporto ai titoli in suo possesso come p.es. il pagamento delle cedole e dei dividendi divenuti esigibili. Conosciuto anche come domicilio di pagamento.

Organo indipendente dalla direzione del fondo e dalla banca depositaria, incaricato di verificare regolarmente l'ottemperanza alle disposizioni legali. Per poter esercitare le proprie mansioni deve essere riconosciuto dall'autorità di vigilanza, che in Svizzera, è la Commissione federale delle banche.

Vedasi distributore.

Fondo composto da più subfondi che, insieme, danno vita a una singola unità giuridica. È pertanto necessaria solo una procedura di autorizzazione per l'umbrella. Tutti i subfondi sono disciplinati nel medesimo regolamento e prospetto. Una volta ottenuta l'autorizzazione preliminare è possibile creare ulteriori subfondi. Tutti i fondi UBS domiciliati in Lussemburgo possiedono questa struttura a ombrello. Da non confondere con Fund of Funds.

Guadagni o perdite teoriche di un investimento di capitale sulla base dell'aumento o della diminuzione del suo valore finché l'investimento non viene venduto.