Nelle decisioni d'investimento dei clienti istituzionali, UBS pone l'accento sulle loro esigenze, gli obiettivi d'investimento e gli impegni futuri. Con la definizione dell'asset allocation strategica ci si prefigge di delineare una strategia d'investimento a lungo termine focalizzata sulla capacità e sul profilo di rischio. Tale analisi costituisce la base per le decisioni d'investimento future, calibrando il rendimento e le caratteristiche di rischio in funzione degli obiettivi d'investimento.

Durante questa prima fase della consulenza contattiamo il consiglio di fondazione o il CEO dell'azienda: essi dispongono infatti di informazioni dettagliate sulla capacità di rischio e sulla propensione al rischio della cassa pensione o dell'azienda.

L'allocazione strategica costituisce la base per la definizione dell'allocazione tattica.