Zürich/Basel, 2. Dezember 2005, 18:00

UBS schliesst Verkauf von Private Banks & GAM an Julius Bär ab

Heute hat UBS den Verkauf von Private Banks & GAM für CHF 6.1 Milliarden an Julius Bär abgeschlossen. Aus der Transaktion resultiert ein Veräusserungsgewinn nach Steuern von rund CHF 3,8 Milliarden.

UBS schliesst den Verkauf von Private Banks & GAM an Julius Bär für CHF 6.1 Milliarden erfolgreich ab. Gemäss der Transaktionsvereinbarung setzt sich dieser Betrag wie folgt zusammen:

Anteil von 21,5% am Aktienkapital der erweiterten Julius Bär Gruppe (24 Millionen Aktien). Ausgehend vom Eröffnungskurs der Julius-Bär-Aktie vom 2. Dezember 2005 von CHF 94.1 beläuft sich der Gesamtwert der Beteiligung auf CHF 2,3 Milliarden.
CHF 3,575 Milliarden in bar und CHF 225 Millionen in Tier-1-Preferred Securities. Die Cash-Komponente schliesst eine Pre-Closing-Dividende der Private Banks & GAM sowie den Ersatz der ursprünglich vorgesehenen vorrangigen Schuldverschreibungen in Höhe von CHF 625 Millionen durch Julius Bär ein.

Nach Abrechnung der Optionen, die UBS bestimmten Führungskräften von SBC Wealth Management Group zugeteilt hatte, reduziert sich die 21,5%-Beteiligung von UBS an der erweiterten Julius Bär Gruppe um 0,8%.

UBS wird infolge dieser Transaktion einen Veräusserungsgewinn nach Steuern von knapp CHF 3,8 Milliarden erzielen, der im vierten Quartal 2005 verbucht wird. Sowohl der Veräusserungsgewinn als auch das Betriebsergebnis der Private Banks & GAM werden als nicht weitergeführte Bereiche in der Erfolgsrechnung ausgewiesen.

UBS wird weder im Verwaltungsrat der Julius Bär Gruppe Einsitz nehmen noch in irgendeiner Art die Strategie oder operative Geschäftstätigkeit der Bank kontrollieren oder beeinflussen. Auf die Ausübung der Stimmrechte wird verzichtet. Die 20,7%-Beteiligung von UBS an der erweiterten Julius Bär wird als zur Veräusserung verfügbarer finanzieller Vermögenswert verbucht.

UBS